美锦转债上市价格预估？

1. 价格预估

根据市场预估，美锦转债（债券代码：SZ127061）将于5月30日上市，预计溢价25%至30%。据推测，上市首日价格在110元至115元左右。

2. 公司概况

山西美锦能源股份有限公司（股票代码：美锦能源000723）成立于1996年1月，于1997年5月在深圳创业板上市。作为焦炭行业的龙头企业，美锦能源是全国最大的***商品焦炭生产商之一。公司主要经营范围涵盖煤炭开采、焦化、天然气以及氢燃料电池汽车等领域。

3. 债券信息

美锦转债的全称为山西美锦能源股份有限公司公开发行可转换公司债券，债券代码为127061，期限为6年。债券的发行金额为35.9亿元，发行价为100元，计息方式为累进利率，票面利率为当期0.4%。美锦转债的上市日期是2022年5月30日。

4. 转债价值分析

根据正股的估值分析，预计美锦转债的转股价值为88.49元。考虑到发行规模较大且债底保护较弱，预估上市价可能在125元左右。

5. 相关转债分析

贵轮转债（转债代码：127063）是A股上市的另一只转债，转股价值为91.09元，信用评级为AA，发行规模为未知。据预估，贵轮转债的首日上市价格可能在112元至114元左右。

6. 公司股价表现

截至5月27日收盘，美锦能源的股价为11.69元，涨幅为2.27%。根据预估，美锦能源转债的首日上市价格可能在112元至114元左右。

7. 申购和转股价值分析

在美锦能源股价为12.29元的申购日前一工作日，即4月19日收盘价时，美锦转债的转股价值为88.49元。而申购日是在4月20日进行的。

8. 债券基本信息

美锦转债的基本信息如下：

9. 上市预估价

根据转股价值为91.09元的预测，美锦转债的预估上市价可能在110元至113元之间。

10. 公司业绩分析

美锦能源作为焦炭行业的龙头企业，其业绩表现良好。公司主营业务包括煤炭、焦化、天然气和氢燃料电池汽车等领域，具有较高的市场竞争力。

11. 公司股东情况

根据公告，美锦转债的股东配售率仅为20.78%，持股5%以上的股东以及董监高几乎没有持有该转债。这意味着美锦转债几乎是全流通状态，没有禁售。

12. 风险分析

投资转债存在一定的风险，包括市场风险和债券信用风险等。投资者应该充分了解转债的相关信息并谨慎决策。